Стратегия Carry Trade – прибыль на разнице в процентных ставках

На валютном рынке Форекс применяется много различных стратегий для торговли, среди которых одной из самых популярных является стратегия «Carry Trade».

= Рекомендуемый Брокер Форекс для данной стратегии – Alpari » Перейти на сайт Брокера и ознакомиться с торговыми условиями » =

Использовать её начали в середине 80 годов 20 века, но только в последние годы она получила распространение и известность в средствах массовой информации.

Она основана на получении прибыли участником рынка за счёт разницы процентных ставок для разных валют. Чаще всего по стратегии «Carry Trade» совершают сделки с валютными парами GBP/JPY, NZD/JPY, AUD/JPY, GBP/CHF. Дело в том, что у них разница процентных ставок достаточно высокая, что позволяет неплохо заработать. Для того чтобы определить текущие процентные ставки необходимо обратиться к информации на сайтах центральных банков или ведущих Форекс брокеров.

Рассмотрим простой пример, который поможет понять главный смысл стратегии «Carry Trade». Если обратиться в любой российский банк с желанием положить денежные средства на депозит, то вам будут предложены различные процентные ставки. К примеру, 10-12 процентов для рублей, 4-5 % для евро и 6-8 % для долларов. Давайте воспользуемся простой арифметикой. Например, возьмём в долг евро под 5 процентов, переведём их в рубли и положим на депозит под 12 процентов. В результате Вы получите 7 процентов без особых проблем. Именно в этом состоит суть описываемой стратегии.

А теперь перенесём данные значения на валютный рынок Форекс. Рассмотрим конкретный пример с цифрами, который будет более познавательным, нежели голая теория.

Приобретём 0,01 лот Фунта против Японской Йены ( GBP/JPY ). Ежедневно, ночью, Вы получите денежные средства по свопу , который и будет выступать в качестве дохода по стратегии «Carry Trade» для данной валютной пары. В результате вам будут начислять 19 центов в день при покупке фунтов, при этом в ночь со среды на четверг Вы получите утроенную прибыль – происходит компенсация выходных дней. Если этого дохода мало, то входите в рынок не 0,01 лотом а гораздо большим.

Проанализируем ещё один момент, который важно учитывать, используя данную стратегию. С течением времени изменяются процентные ставки, играющие первостепенную роль, причём в некоторых случаях достаточно существенно. В связи с этим необходимо отслеживать тенденции настроения центральных банков, которые регулируют ценовую политику, что позволит вам подобрать наиболее успешную тактику торговли.

Также, необходимо отметить некоторые важные замечания по стратегии «Carry Trade». Она является долгосрочной, поэтому не позволяет получить сиюминутную прибыль. Её рекомендуется использовать инвесторам, нежели краткосрочным трейдерам. Те, кто использует стратегию «Carry Trade», могут удерживать в открытом положении сделки в течение многих месяцев, а порой и лет. Помните, что чем больше Вы ждёте, тем больше дохода сможете получить.

Использовать инвестиционную стратегию «Carry Trade» возможно только при соблюдении ряда необходимых условий:

1. Процентные ставки страны, валюту которой продают в рамках «Carry Trade», должны снижаться или находиться на достигнутых низких уровнях.

2. Центральный банк страны, валюту которой покупают в рамках «Carry Trade», должен соблюдать жёсткую монетарную политику.

3. Мировая экономика должна находиться в состоянии стабильного роста. При наступлении финансовых кризисов инвесторы начинают фиксировать доход по позициям «Carry Trade».

Если произойдёт массовая ликвидация позиций по стратегии «Carry Trade», под давлением могут оказаться высокодоходные валюты, а низкодоходные будут активно расти. Высокая волатильность на валютном рынке Форекс происходит также при открытии/ликвидации сделок по схеме «Carry Trade» в периоды мировой финансовой нестабильности.